Mørkt bassengsvindel: hva er Barclays anklaget for?
Amerikanske myndigheter hevder «urovekkende ignorering» for investorer i Barclays «dark pool fraud»
Oli Scarff/Getty Images
Barclays har blitt anklaget for «dark pool fraud» av amerikanske myndigheter, noe som førte til et kraftig fall i selskapets aksjekurs.
New Yorks statsadvokat hevder at den britiske banken forfalsket dokumenter og viste en 'urovekkende ignorering' for sine investorer ved å feilrepresentere sikkerheten til dets USA-baserte alternative handelssystem.
Hva er mørke bassenger?
En mørk pool er en privat handelsplattform hvor all aktivitet er skjult for publikum. Dark pools lar investorer handle store aksjeblokker med fullstendig anonymitet, og kun legge ut prisene etter at avtalene er fullført. 'De ble opprettet som en måte for institusjonelle investorer å legge inn store bestillinger uten å stille seg selv ufordelaktig ved å signalisere til det bredere markedet eventuelle markedsbevegende handler,' Financial Times sier.
Hvorfor eksisterer de?
Tilhengere hevder at mørke bassenger lar institusjonelle investorer, som pengeforvaltere, forsikringsselskaper og investeringsbanker, kjøpe og selge enorme mengder aksjer uten å endre prisen, eller la andre handelsmenn endre prisen i påvente. Ellers ville for eksempel et stort salg senket prisen mens transaksjonen pågikk, og nyheter om en intensjon om å kjøpe ville resultere i en prisoppgang. Men mørke bassenger har kommet under ild nylig på grunn av deres mangel på åpenhet, Forbes bemerker, og noen tror at de hemmelighetsfulle systemene faktisk kan forårsake prisineffektivitet.
Hva er mørk bassengsvindel?
New Yorks statsadvokat Eric Schneiderman sier at i motsetning til sine eksplisitte forsikringer, hadde Barclays brukt sitt dark pool-system for å favorisere høyfrekvente handelsmenn – de firmaene som bruker datasystemer til å kjøpe og selge aksjer umiddelbart basert på mindre svingninger i aksjekursene.
'Fakta påstått i vår klage viser at Barclays viste en urovekkende ignorering av investorene sine i et systematisk mønster av svindel og bedrag,' sa Schneiderman. «Barclays dyrket det mørke bassenget sitt ved å fortelle investorer at de dykket ned i trygt farvann. Ifølge søksmålet var Barclays' mørke basseng full av rovdyr – der på Barclays' invitasjon.'
Søksmålet hevder at Barclays aldri grep inn for å kaste ut en enkelt handelsmann.
Høyfrekvent handel har selv blitt undersøkt nylig, Vergen bemerker, etter utgivelsen i mars av bestselgende forfatter Michael Lewis' bok, Flash Boys: A Wall Street Revolt, som argumenterer for at høyfrekvente tradere effektivt har 'rigget aksjemarkedet' ved å bruke systemer som ikke er tilgjengelige for andre.
Hvordan har Barclays reagert på påstandene?
Banken sier at den overvåket handel innenfor dens mørke basseng og 'rovvilt' handelsmenn ville bli holdt til ansvar.
'Vi tar disse påstandene veldig alvorlig,' sa banken. 'Barclays har samarbeidet med statsadvokaten i New York og SEC og har undersøkt denne saken internt.'
Schneiderman sa at søksmålet ble satt sammen med hjelp av tidligere senior Barclays-handlere. Den krever et uoppgitt beløp på erstatning og oppreisning.
